جستجو برای:
سبد خرید 0
  • خانه
  • گزارش روزانه‌ی بازار سرمایه
  • ویدیو
  • تحلیل
    • بررسی گزارش‌های کدال
    • تحلیل تکنیکال
    • تحلیل بنیادی
    • پیش‌بینی بورس ۱۴۰۱
  • بلاگ
    • صندوق‌های سرمایه‌گذاری
    • اصول سرمایه‌گذاری
    • آموزش تحلیل بنیادی
    • آموزش تحلیل تکنیکال
    • آموزش بورس
    • مطالب تخصصی اقتصاد و مالی
    • رمز ارزها
  • پادکست
    • مفاخرجدید
  • دوره‌های آموزشی
    • دوره‌ی آموزشی اقتصاد به زبان سادهجدید
    • مالی خانوارها
    • آموزش کدال
    • مالی کسب‌وکارهای کوچک و متوسط
    • آموزش صندوق‌های سرمایه‌گذاری
    • آموزش وب‌سایت فیپ‌ایران
    • آموزش تابلوخوانی (سایت tsetmc)
    • ارزشگذاری استارتاپ
  • فرهنگ اصطلاحات مالی
  • دوره آموزشی مالی شركت‌ها در عمل
آکادمی دانایان

ورود

گذرواژه خود را فراموش کرده اید؟

ثبت نام

لطفا از ایمیل معتبر و رمز عبور امن جهت ثبت نام در سایت استفاده کنید.

  • خانه
  • گزارش روزانه‌ی بازار سرمایه
  • ویدیو
  • تحلیل
    • بررسی گزارش‌های کدال
    • تحلیل تکنیکال
    • تحلیل بنیادی
    • پیش‌بینی بورس ۱۴۰۱
  • بلاگ
    • صندوق‌های سرمایه‌گذاری
    • اصول سرمایه‌گذاری
    • آموزش تحلیل بنیادی
    • آموزش تحلیل تکنیکال
    • آموزش بورس
    • مطالب تخصصی اقتصاد و مالی
    • رمز ارزها
  • پادکست
    • مفاخر
  • دوره‌های آموزشی
    • دوره‌ی آموزشی اقتصاد به زبان ساده
    • مالی خانوارها
    • آموزش کدال
    • مالی کسب‌وکارهای کوچک و متوسط
    • آموزش صندوق‌های سرمایه‌گذاری
    • آموزش وب‌سایت فیپ‌ایران
    • آموزش تابلوخوانی (سایت tsetmc)
    • ارزشگذاری استارتاپ
  • فرهنگ اصطلاحات مالی
  • دوره آموزشی مالی شركت‌ها در عمل
فهرست
  • خانه
  • گزارش روزانه‌ی بازار سرمایه
  • ویدیو
  • تحلیل
    • بررسی گزارش‌های کدال
    • تحلیل تکنیکال
    • تحلیل بنیادی
    • پیش‌بینی بورس ۱۴۰۱
  • بلاگ
    • صندوق‌های سرمایه‌گذاری
    • اصول سرمایه‌گذاری
    • آموزش تحلیل بنیادی
    • آموزش تحلیل تکنیکال
    • آموزش بورس
    • مطالب تخصصی اقتصاد و مالی
    • رمز ارزها
  • پادکست
    • مفاخر
  • دوره‌های آموزشی
    • دوره‌ی آموزشی اقتصاد به زبان ساده
    • مالی خانوارها
    • آموزش کدال
    • مالی کسب‌وکارهای کوچک و متوسط
    • آموزش صندوق‌های سرمایه‌گذاری
    • آموزش وب‌سایت فیپ‌ایران
    • آموزش تابلوخوانی (سایت tsetmc)
    • ارزشگذاری استارتاپ
  • فرهنگ اصطلاحات مالی
  • دوره آموزشی مالی شركت‌ها در عمل
  • خانه
  • گزارش روزانه‌ی بازار سرمایه
  • ویدیو
  • تحلیل
    • بررسی گزارش‌های کدال
    • تحلیل تکنیکال
    • تحلیل بنیادی
    • پیش‌بینی بورس ۱۴۰۱
  • بلاگ
    • صندوق‌های سرمایه‌گذاری
    • اصول سرمایه‌گذاری
    • آموزش تحلیل بنیادی
    • آموزش تحلیل تکنیکال
    • آموزش بورس
    • مطالب تخصصی اقتصاد و مالی
    • رمز ارزها
  • پادکست
    • مفاخرجدید
  • دوره‌های آموزشی
    • دوره‌ی آموزشی اقتصاد به زبان سادهجدید
    • مالی خانوارها
    • آموزش کدال
    • مالی کسب‌وکارهای کوچک و متوسط
    • آموزش صندوق‌های سرمایه‌گذاری
    • آموزش وب‌سایت فیپ‌ایران
    • آموزش تابلوخوانی (سایت tsetmc)
    • ارزشگذاری استارتاپ
  • فرهنگ اصطلاحات مالی
  • دوره آموزشی مالی شركت‌ها در عمل

وبلاگ

آکادمی دانایان > بلاگ > آموزش بورس > سهام شاخص‌ساز چیست؟ چه اثری در بازار سهام دارد؟

سهام شاخص‌ساز چیست؟ چه اثری در بازار سهام دارد؟

چهارشنبه 9 شهریور 1401
آموزش بورس
سهام شاخص‌ساز

برای اینکه بتوان یک سرمایه‌گذاری با بازدهی خوب در بازار سرمایه داشته باشیم نیازمند اطلاعاتی در رابطه‌با موضوعاتی چون انواع سهام‌ها و … هستیم. سهام شاخص‌ساز یکی از این موضوعات است که هر شخص حقیقی و مؤسساتی که خواهان حضور در این بازارها هستند نیاز دارند دررابطه‌با آن اطلاعاتی داشته باشد تا بتوانند با یک بررسی و تحلیل مناسب به نتایج قابل قبولی دست یابند. نیاز است که بدانیم سهام شاخص ساز چگونه می‌تواند بر روی شاخص کل تأثیر بگذارد و نحوه‌ی استفاده از این نوع سهام‌ها به چه صورت است.

همچنین لازم است که بدانیم در شرایطی باید برای بررسی بازار سرمایه به‌جای استفاده از شاخص کل از شاخص هم‌وزن استفاده نماییم به دلیل اینکه در برخی مواقع تأثیر این نوع از سهام‌ها به‌صورت نامناسبی بر روی شاخص کل است و افراد را دچار اشتباه می‌کند. در ادامه در رابطه‌با این موضوعات بحث خواهیم کرد و توضیحات بیشتر را در رابطه‌با مفهوم سهام شاخص ساز در بورس خواهیم گفت.

شاخص کل چیست؟

پیش از اینکه بخواهیم سهام شاخص ساز را بررسی کنیم لازم است که در رابطه‌با شاخص کل اطلاعاتی داشته باشیم و نحوه‌ی تأثیرگذاری سهام شاخص ساز بر روی شاخص کل را متوجه بشویم. همان‌طور که می‌دانیم شاخص یک معیاری است که تغییرات سطح عمومی قیمت‌ها یا بازدهی را برای برخی از سهام‌ها مشخص می‌کند. بنابراین شاخص کل بورس در واقع نشان‌دهنده‌ی تغییرات سطح عمومی قیمت تمامی سهام‌های موجود در بازار سرمایه است. نحوه‌ی محاسبه‌ی شاخص کل بورس به این صورت است که ارزش جاری بازار سهام در هر لحظه را بر ارزش جاری بازار سهام در یک تاریخ مشخص تقسیم کرده و آن را در عدد ۱۰۰ ضرب می‌کنیم که عدد به‌دست‌آمده همان شاخص کل بورس است.

شاخص کل بورس براثر چه عواملی تغییر می‌کند؟

لازم است که بدانیم شاخص کل بورس تحت‌تأثیر چه عواملی قرار می‌گیرد و دستخوش تغییر می‌شود، عواملی که در ادامه به آنها اشاره می‌کنیم. اولین عاملی که باعث ایجاد تغییر در شاخص کل می‌شود زمانی است که شرکت‌ها اقدام افزایش سرمایه می‌کنند و تعداد سهام‌های خودشان را زیاد می‌کنند. این اتفاق باعث می‌شود که شاخص کل به‌نوعی تعدیل بشود. عامل دیگری که باعث ایجاد تغییر در شاخص کل می‌شود زمانی است که تعداد شرکت‌ها در بورس کاهش‌یافته یا افزایش یابد. همچنین زمانی که یک سهم به هر دلیلی بسته شود، قیمت پایانی در آخرین روز معاملاتی مبنای قیمت آن سهم در شاخص خواهد بود.

تأثیرات سهام در شاخص کل

خوب است که بدانیم که شاخص کل نشان‌دهنده‌ی ارزش بازار سرمایه است که میانگین ارزش سهام‌ها را مشخص می‌نماید. لازم است که بدانیم تمامی سهام‌های موجود در این بازار تأثیرگذاری به یک میزان را ندارند و برخی از سهام‌ها اثرگذاری زیادی دارند و بر عکس. نکته‌ی مهم این است که زمانی که شاخص کل در بازار روند صعودی داشته باشد این به این معنی است که اکثر سهام‌ها روند روبه‌رشدی را تجربه می‌کنند و اگر شاخص روند نزولی داشته باشد سهام‌های کوچک و بزرگ همه دچار افت می‌شوند و این بازار ریزش را تجربه خواهد کرد.

سهام شاخص‌ساز

حالا که متوجه شدیم شاخص کل چیست و همچنین تأثیرگذاری انواع سهام به چه صورت است لازم است که تعریفی دررابطه‌با سهام شاخص ساز داشته باشیم. منظور از سهام شاخص ساز سهم‌هایی هستند که تغییراتی که در آنها رخ می‌دهد چه تغییرات مثبت و چه تغییرات منفی بیشترین تأثیر را بر شاخص کل خواهند داشت. می‌توان گفت صعودی یا نزولی بودن این سهام‌ها تأثیر بسیاری بر تغییرات شاخص کل دارد از همین رو متوجه می‌شویم که سهام شاخص ساز در بورس ایران سهام شرکت‌های بزرگ هستند که بیشترین تعداد سهام را در بازار سرمایه در اختیار دارند.

همچنین این شرکت‌ها و سهام‌هایشان بالاترین ارزش را در بازار دارند و حجم معاملات این شرکت‌ها بالا است. از آنجایی‌ که ارزش معاملاتی و ارزش بازاری این نوع از شرکت‌ها به نسبت شرکت‌های کوچک خیلی بالاتر است نتیجه این می‌شود که تأثیر این شرکت‌ها بر شاخص کل بیشتر از شرکت‌های کوچک است. همچنین نکته‌ای که لازم است بدانیم این است که از نقدشوندگی بیشتری نسبت به سایر سهام‌ها برخوردار هستند.

تأثیر گمراه‌کننده‌ی سهام شاخص‌ساز بر شاخص کل بورس

در شرایطی خاص چون اعتراض سهام‌داران به شرکت‌ها و یا اعتراضات سیاسی به وجود آمده و… صرفاً نباید به شاخص کل بورس توجه نماییم زیرا اطلاعات درستی در اختیار ما قرار نخواهد داد. این هم به این دلیل است که در این شرایط سهام شاخص ساز تحت‌تأثیر قرار گرفته و شاخص کل را به یک سمت دیگر سوق می‌دهد درحالی‌که در همان زمان ممکن است کل بازار به یک سمت دیگر حرکت کند که در اینجا لازم است با استفاده از شاخص هم وزن بازار را تحلیل نماییم تا بتوان از اشتباهاتی که ممکن است پیش بیاید جلوگیری نمود. باید در اینجا توضیح مختصری دررابطه‌با شاخص هم وزن ارائه دهیم. شاخص هم وزن زیرمجموعه شاخص کل بازار سرمایه می باشد.

در این شاخص تمامی سهام‌ها چه بزرگ چه و چه کوچک با یک وزن مشخص در عدد شاخص اثرگذار هستند و این شاخص می‌تواند وضعیت بازار سرمایه و همچنین بازدهی این بازار را در شرایط خاص درست نشان دهد. اگر این شاخص مثبت باشد به معنای این است که اکثر شرکت‌های حاضر در بورس چه شرکت‌های بزرگ و چه شرکت‌های کوچک روند مثبتی داشتند و همچنین برعکس. نکته‌ای که باید به آن توجه کنیم این است که شاخص کل مربوط به سهام‌های شاخص ساز هستند یعنی تنها مربوط به شرکت‌های بزرگ می‌باشند. اما شاخص هم وزن تفاوتی بین اندازه شرکت‌ها قائل نیست و همه سهام‌ها به یک نسبت مورد بررسی قرار می‌گیرند.

حق‌تقدم چیست؟

تشکیل سبد سهام باتوجه‌به سهام‌ شاخص‌ساز

به دلیل اینکه سهام‌های شاخص ساز تأثیر خود را به‌صورت مستقیم بر روی شاخص کل می‌گذارند می‌توان از این راه متوجه شد که آیا مناسب است که از سهام‌های شاخص ساز در سبد سهامی خود قرار بدهیم یا خیر؟ اگر شاخص کل به‌صورت مثبت و صعودی بود می‌توان از این سهام‌ها خریداری کرد چون نشان‌دهنده‌ی این است که این سهام‌ها در وضعیت مناسبی قرار دارند اما اگر شاخص کل به‌صورت نزولی و منفی بود بهتر است که سرمایه خود را به سهام‌های کوچک اختصاص دهیم و آنها را در اولویت قرار بدهیم. در حالت کلی زمانی که شاخص کل منفی است بهتر است که تمامی سرمایه‌ی خود را در بازار سرمایه استفاده نکنیم.

نحوه‌ی دسترسی به لیست سهام شاخص‌ساز

به‌طورکلی ویژگی‌هایی برای شناسایی سهام شاخص ساز وجود دارد که از مهم‌ترین آنها می‌توان به تعداد برگه‌های سهام منتشر شده توسط شرکت‌ها و همچنین ارزش آنها اشاره نمود. لازم است بدانیم که بعد از هر روز معاملاتی شرکت‌هایی که تغییرات آنها بر روی شاخص کل بیشترین تأثیر را داشته است در صفحه‌ی ابتدایی سایت tsetmc لیست می‌شوند که اکثر این شرکت‌ها شرکت‌هایی هستند که بالاترین ارزش را در بازار دارند اما دراین‌بین گاهی ممکن است شرکت‌هایی باارزش پایین‌تر هم حضور داشته باشند که این شرکت‌ها در آن روز از تأثیرگذارترین شرکت‌ها بر شاخص کل بوده‌اند. لازم است که به برخی از سهام شاخص در بازار سرمایه که ارزش بازاری بالایی برخوردار هستند اشاره کنیم. ارزش بازاری هم از حاصل‌ضرب تعداد کل سهام منتشر شده در قیمت پایانی سهام به دست می‌آید. سهام‌های شاخص ساز که از بالاترین ارزش بازاری برخوردارند شامل فولاد، شستا، فارس، فملی، شپنا و… می‌شوند.

جمع‌بندی پیرامون سهام شاخص‌ساز

همان‌طور که متوجه شدیم سهام شاخص ساز سهام‌هایی هستند که از ارزش بازاری بالایی برخوردارند همچنین سهام‌ها چه به‌صورت مثبت و چه به‌صورت منفی بیشترین اثر را بر شاخص کل بازار دارند. سهام‌های شاخص ساز در برخی مواقع می‌توانند افراد را دررابطه‌ با بازار دچار تردید و اشتباه کنند، مواقعی چون اعتراضات سیاسی و… آن هم به این دلیل است که تأثیر مستقیم بر شاخص کل دارند. بنابراین در این مواقع این شاخص را منفی می‌کند درصورتی‌که ممکن است کل بازار به سمت‌وسوی دیگری سوق یابد. همچنین دانستیم که برای جلوگیری از اشتباهاتی که ممکن است در این مواقع پیش بیاید بهتر است از شاخص هم وزن به‌جای شاخص کل استفاده کنیم. شاخص هم وزن تفاوتی بین اندازه شرکت‌ها قائل نیست و همگی را به یک میزان برابر اندازه‌گیری می‌نماید.

برای دسترسی به سایر محتواهای تحلیلی و آموزشی وارد شوید.

مقالات مرتبط

سهام آزاد شناورشاخص سهام آزاد شناور چیست؟ روش‌های سرمایه‌گذاریبهترین سهام بلندمدت این ویژگی‌ها را دارد! کارمزد خرید و فروش سهامکارمزد خرید و فروش سهام و تفاوت اندک بورس و فرابورس

2 Comments

به گفتگوی ما بپیوندید و دیدگاه خود را با ما در میان بگذارید.

  • محدثه گفت:
    چهارشنبه 2 آذر 1401 در 14:46

    آیا سهام شاخص ساز سود بهتری میده یا ربطی نداره

    پاسخ
    • دانایار گفت:
      شنبه 5 آذر 1401 در 15:46

      خیر ربطی ندارد.

      پاسخ

دیدگاهتان را بنویسید لغو پاسخ

صندوق‌های سرمایه‌گذاری
  • صندوق سرمایه‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌گذاری نیکوکاری چیست؟
    سه‌شنبه 4 بهمن 1401
  • صندوق در صندوق؛ تعریف و نحوه‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌ی عملکرد
    دوشنبه 3 بهمن 1401
  • صندوق سرمایه گذاری خصوصیصندوق سرمایه‌گذاری خصوصی چیست؟ آموزش کامل
    چهارشنبه 21 دی 1401
  • صندوق مختلطصندوق سرمایه‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌گذاری مختلط چیست؟
    چهارشنبه 7 دی 1401
  • روش‌های سرمایه‌گذاریروش‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌های سرمایه‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌گذاری کدام است؟
    چهارشنبه 7 دی 1401
تحلیل بنیادی
  • جریان نقد فعالیت‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌های عملیاتی؛ تعریف، اهمیت و کاربرد
    یکشنبه 2 بهمن 1401
  • نسبت p/bنسبت قیمت به ارزش بازاری یا P/B چیست؟
    شنبه 23 مهر 1401
  • ROEROE یا بازده حقوق صاحبان سهام، شاخص حیاتی سوددهی شرکت
    سه‌شنبه 19 مهر 1401
  • ارزش‌گذاری dcfروش ارزش‌گذاری تنزیل جریانات نقدی DCF چیست و چه کاربردی دارد؟
    سه‌شنبه 29 شهریور 1401
  • تحلیل صنعت فولادآشنایی با اصول تحلیل صنعت فولاد
    شنبه 12 شهریور 1401
تحلیل تکنیکال
  • کف دوقلو و سه‌قلوالگوهای کف و سقف دوقلو و سه‌قلو در تحلیل تکنیکال
    شنبه 3 اردیبهشت 1401
  • سر و شانه‌ی معکوسالگوی سر و شانه‌ی معکوس در تحلیل تکنیکال
    شنبه 3 اردیبهشت 1401
  • الگوی سر و شانهالگوهای سر و شانه در تحلیل تکنیکال
    دوشنبه 29 فروردین 1401
  • روندها در تحلیل تکنیکالروندها در تحلیل تکنیکال (Trends)؛ صفر تا صد
    دوشنبه 15 فروردین 1401
  • نمودار لگاریتمینمودار لگاریتمی و حسابی در تحلیل تکنیکال به همراه آموزش کامل
    سه‌شنبه 14 دی 1400
خبر و تحلیل
  • تأثیر بازار سرمایه از بحران مالی احتمالی جهان
    شنبه 4 تیر 1401
  • نرخ دستمزد و تورم در سال‌های گذشتهمقایسه‌ی نرخ دستمزد و تورم در سال‌های گذشته
    یکشنبه 4 اردیبهشت 1401
  • سبقت استهلاک از سرمایه‌گذاری در یک دهه‌ی اخیرسبقت استهلاک از سرمایه‌گذاری در یک دهه گذشته
    یکشنبه 28 فروردین 1401
  • بحران رکود جهانیآیا رکود دیگری در کمین جهان است؟
    دوشنبه 22 فروردین 1401
  • اهمیت انرژیاهمیت انرژی برای آینده‌ی ایران
    شنبه 20 فروردین 1401

آکادمی دانایان در راستای مسئولیت اجتماعی گروه مالی دانایان با هدف ارائه‌ی محتوای آموزشی و تحلیلی در حوزه‌ی مدیریت سرمایه‌گذاری، مالی و بازار دارایی‌ها شکل گرفته است. با بهره‌گیری از بهترین کارشناسان و معتبرترین مراجع، تا انتهای مسیر حرفه‌ای شدن همراه شما هستیم.

اطلاعات تماس

    تهران، خیابان ملاصدرا، خیابان شیراز شمالی، خیابان زاینده‌رود غربی، پلاک ۳

    02191074000

    info@danayan.academy

    شبکه‌های اجتماعی

    لینک‌های مفید

    آکادمی باران

    تمامی حقوق برای گروه دانایان محفوظ است.
    اشتراک گذاری در شبکه های اجتماعی
    ارسال به ایمیل
    https://danayan.academy/?p=13851
    مرورگر شما از HTML5 پشتیبانی نمی کند.